企业引进私募股权投资基金

课程价值

私募股权投资基金（PE）已经发展为新兴行业，对企业不同阶段的发展既溢价投资，又作为财务或战略投资者，指导企业资本运营和助推企业可持续发展。

适用人员范围

□∨企业

□政府

适用人员层次

□∨高层

□∨中层

最适宜的时长

□半天□∨一天或□∨两天其它

课程提纲

（一）私募股权投资基金的概念和分类

（二）私募股权投资基金的组织形态比较与选择

（三）私募股权投资基金对企业发展不同生命周期阶段的融资支持和助推发展

（四）Pre-IPO是当前私募股权投资基金的最佳投资机会

1、私募股权投资基金Pre-IPO价值最大化；2、私募股权投资基金Pre-IPO的退出锁定期；3、私募股权投资基金Pre-IPO突击入股问题和股份支付会计处理（对证监会系统人员直间接持股限制）。

（五）企业如何吸引和获得私募股权投资基金

1、企业所处的行业（俗称“投资赛道”）及行业发展前景；2、企业要明晰自身在什么情况下需要引进私募股权投资基金；3、企业引进私募股权投资基金的融资项目使用计划；4、“投资就是投人”企业创始人及高管团的状况和人格魅力；5、企业的产品及技术水平（拥有发明专利和实用新型专利技术的情况、非专利技术在工艺流程和产品质量提升中的应用、国家高新技术企业、科技小巨人、国家863、国家火炬、国家新产品、国家科技实验室、主导或产业行业标准制定、中国名牌、驰名商标等）；6、主营业务突出，符合国家产业政策，具有独特商业模式和盈利模式，具有资本运作的“故事”、“概念”和“题材”等；7、积极配合私募股权投资基金等现场尽职调查工作，协助私募股权投资基金项目团队完成尽职调查，形成可行性研究报告和投资项目建议书；8、企业的财务检查基本完备；9、企业税收基本规范，不存在“透、逃、漏、骗”税情况和可能的处罚；10、企业没有重大而未决的诉讼和仲裁；11、企业不存在重大违法违规及被处罚的隐患；12、企业引进私募股权投资基金的估值与定价方法；13、企业引进私募股权投资基金的反复谈判和沟通协调；14、企业引进私募股权投资基金的协议签署及其注意条款与事项；15、企业引进私募股权投资基金的对赌、回购、跟投等；16、企业引进私募股权投资基金的投后管理；17、企业引进私募股权投资基金的退出机制；18、企业引进私募股权投资基金的投资回报和绩效考核。

（六）当前企业应该积极引进政府投资基金

1、企业顺应“政府基金招商新模式——合肥模式）；2、企业引进政府创业投资基金；3、企业引进政府出资产业投资基金；4、企业引进政府投资引导母基金；5、企业引进政府投资引导母基金投资的子基金；6、、企业引进政府产业并购投资基金；7、企业特殊情况下引进政府“纾困投资基金”。

（七）企业引进的私募股权投资基金必须是接受中国基金业协会备案登记统一监管

1、私募股权投资基金监管的法律法规和政策体系；2、私募股权投资基金准入监管（基金管理人、基金产品、高管团队、从业人员、重大事项信息披露、财务报告信息披露、变更事项信息披露、法律意见书等）3、监管层对私募股权投资基金运作的行业自律监管措施与处罚；4、私募股权投资基金决策机制。

课程理论支撑体系

投资经济学原理、投资项目可行性研究与经济社会评价、产业经济学理论、行业研究与分析、企业生命周期理论、产业链与供应链、企业生态体系、企业估值与定价、财务管理、现代企业制度建设理论与方法。

课程引用重点案例：企业引进天使投资成功案例；企业引进私募股权投资基金Pre-IPO巨大财富增值案例；新经济、新技术、新业态企业引进PE的成功案例、战略新兴产业的企业引进PE的成功案例、独角兽引进PE的成功案例、引进PE的成为行业龙头的成功案例、引进PE失败的案例。

与老师所授其它课程的关联说明：与“企业私募股权基金PE及产业投资基金的组建及运营”有交叉。